(ознакомительная версия)
Производство пива в 2005 г. выросло на …% до рекордных … млн. дал. Согласно данным официальной статистики в денежном выражении выпуск продукции вырос на 23.6% и достиг … млн. тенге (что соответствует $… млн. по официальному курсу). Казахстанских пивоваров можно поздравить с достижением нового исторического максимума и преодолением показателей 1985 г. В том году было выпущено … млн. дал пива, но тогда же в Советском Союзе началась «борьба» с алкоголизмом и производство пива упало во всех республиках.
Еще одним успехом, который был отмечен в национальной прессе, было то, что пивовары в этом году активно вошли в сезон. За первый квартал 2006 г. по данным оперативной статистики было выпущено на …% больше пива, чем за аналогичный период прошлого года. Скачок в производстве пива (как и в импорте) пришелся на … Нивелирование сезонного фактора косвенно говорит о развитии культуры потребления пива. По итогам полугодия предварительные данные показывают рост …%.
Диаграмма. Динамика производства пива в РК, январь 2003 – июнь 2006 (рассчитано по оперативным данным Агентства по статистике РК)
Более динамично растет не производство, а импорт. По нашей оценке в 2005 г. ввоз пива, официальный и недекларируемый, вырос на …% и составил … млн. дал, а рыночная доля импорта увеличилась на … п. п. и составила …%. Согласно данным аудита продаж ACNielsen (использовались данные аудита продаж AC Nielsen за периоды 12.04-11.05 и 12.03-11.04.), доля импорта тарированного пива в городах Казахстана увеличилась на … п. п. в натуральном выражении и на … п. п. в денежном, составив соответственно … и …%.
Причин роста импорта несколько (см. № 2’2006 «Пивное дело»). Межправительственными соглашениями определены условия международной торговли… При относительно невысокой экспортной стоимости российского пива … Несмотря на это, официальный импорт проигрывает по темпам роста…
Экспорт, или лучше сказать вывоз пива, произведенного на территории РК в другие республики Центральной Азии, по нашей оценке вырос примерно на …%, а его объем в 2005 г. составил около … млн. дал…
Таким образом будем исходить из того, что объем пивного рынка Республики Казахстан составляет около … млн. дал (рост …%) и сегодня на одного жителя Казахстана приходится почти … л пива в год. Большинство участников рынка считают, что его емкость по итогам 2006 г. составит около … млн. дал. Также большинство оценок сходится в том, что в ближайшей перспективе ежегодный прирост емкости рынка будет составлять …-…%.
В 2005 г. отпускные цены пивоваренных предприятий выросли на …% (это следует из данных Агентство КР по статистике), розничная цена на пиво местного производства, как и на импортное пиво, увеличилась в городском секторе на …% (по данным AC Nielsen). Инфляция по итогам 2005 г составила …%, но доходы населения росли вдвое быстрее.
Рост благосостояния населения Казахстана в последние годы стабильно высок, что и является главной причиной увеличения потребления пива. Этот процесс традиционно отражается на изменении структуры потребительских предпочтений – снижении продаж дешевого пива. «На данный момент практически все компании на рынке стремятся перейти в среднеценовой сегмент, острая борьба, несомненно, будет постепенно разгораться именно в нем. Пока этого не наблюдается, видимо, рынок только начинает формироваться, но конкуренция в среднеценовом сегменте будет очень серьезная» — говорит Виталий Лисунов, менеджер «Erzmann Brewery» по управлению маркетингом и продажами.
Для «первого эшелона» конкуренция с импортом осложнена действующим законом «О рекламе»… Однако в начале 2006 г…
По словам менеджера по маркетингу компании «Эфес Караганда» Салтанат Избагамбетовой, ожидаемые изменения законов могут привести к серьезным сдвигам в структуре и размерах пивного рынка в 2007-2008 гг.: «В частности, это легализация рекламы пива с рядом ограничений, унификация акцизных ставок в пользу импортеров, возможная легализация производства и продажи пива в пластиковой упаковке. Экономичный и основной сегменты получат дополнительный толчок для развития. Продолжится экспансия российских брендов. Усилится процесс консолидации рынка. Управление взаимоотношениями с розничными клиентами станет доминирующим стратегическим направлением в деятельности пивоваренных компаний».
Альбина Богдай, PR-менеджер ПК «Derbes» отмечает, что существующая динамика развития высокоценовых сегментов, а также потребления в канале HoReCa, связана с усилиями самих пивоваров и тем, что у населения появляется больше свободных средств: «Развитие премиального сегмента – это следствие маркетинговой активности, таких компаний как «Derbes», которые стремятся преподнести потребителю не просто пиво, а бренд, со всеми присущими ему ценностями. Но процесс брендостроения и формирования сегментов только начинается, национальных брендов, отечественных, таких как «Дербес» или «Ирбис», пока немного. Люди готовы тратить свои трудовые сбережения не только на хлеб насущный, но и на рестораны, кафе, посещение различных культурных мероприятий. Однако с вхождением страны в ВТО и с возможным появлением в стране ПЭТ-бутылки возможен рост и экономичного сегмента».
Коммерческий директор ТОО «Динал» Саша Макаренко подчеркивает возросшие требования потребителя: «Рост продаж разливного пива и переход потребления от дешевых сортов к более премиальным, таким, как «Heineken» и «Amstel», связан с ростом доходов населения, высоким качеством премиальных марок пива и с качественным техническим обслуживанием установок по розливу пива. ТОО Динал имеет свою собственную техническую службу по разливному пиву, которая обеспечивает постоянный контроль и обслуживание разливного оборудования».
Рынок ждет новаций от производителей, считает Виталий Лисунов, и выделяет несколько основных причин, которые послужили мотивом для запуска пива «BIB» в среднеценовом и «Erzmann Beer» в премиальном сегментах рынка: «Прежде всего, это рост потребления в основных ценовых пиках мейнстрим сегмента (85 и 95 тенге). Здесь отсутствуют ярко выраженные предпочтения по стране производства, но потребитель руководствуется при выборе популярностью марки и внешним видом, становится все более притязательным в отношении к имиджу пива. В целом же, несмотря на яркий выход «130», на рынке отсутствуют марки с ярко выраженной концепцией продвижения и развитой собственной культурой потребления. Пиво «BIB» позиционируется как качественное пиво для любителей веселого/«легкого» времяпрепровождения, выбрана необычная форма бутылки, яркий дизайн, используется широкий набор традиционных и нестандартных методов продвижения пива.
Несколько иные причины появления премиального «Erzmann Beer». В сегменте дорогого пива происходит динамичный рост потребления. Предпочтение отдается старым европейским маркам с традиционным вкусом. Но среди подобных брендов отсутствует качественное пиво местного разлива, которое ассоциируется у потребителя с европейскими марками, а стоит при этом не очень дорого».
Диаграмма. Распределение производителей и импортеров в соответствии с ценовой сегментацией, динамика сегментов, 2001-2006 (по данным Erzmann Brewery)
Саша Макаренко также отмечает желание потребителя разнообразить свой ассортимент: «Конечные потребители любят новинки — и в упаковке, и в новых вкусовых предложениях. За последний год ТОО Динал выпустил такие новые сорта как Тянь-Шань Apple Beer и Тянь-Шань Золотое (с пшеничным вкусом)».
Компания Эфес-Караганда делает ставку на активные действия в потребительском и трейд-маркетинге. В 2006 году компания проводит ряд мероприятий, направленных на расширение производственной линейки, укрепление имиджа и продвижения существующих брендов, а также развитие взаимоотношений с оптовыми и розничными клиентами компании. Один из основных проектов этого года – репозиционирование марки «Карагандинское»…
За последние годы естественное развитие рынка и рекламные ограничения привели к необходимости реформ дистрибуции. Заметно преуспели компании, которые сумели наладить отношения с ключевыми торговыми партнерами и не жалели средств на продвижение. Показатели роста «быстрее рынка» в 2005 г. продемонстрировали ТОО «Компания «Ак-Нар» (ныне Derbes), принадлежащая BBH, и АО «Первый пивоваренный завод».
Однако системы сбыта большинства компаний пока не очень эффективны. Сергей Жмурко, эксперт по внедрению технологий Качественного Построения Дистрибуции компании «Бизнес-Гармония», так комментирует ситуацию на рынке поставок: «В Казахстане дистрибуция на рынке FMCG (и пива в частности) характеризуется теми же проблемами системы сбыта, которые возникали во всех странах постсоветского пространства. Компании управляют не продуктом, а заполнением складов дистрибуторов, методы выполнения не принимаются во внимание. А методы используются дистрибуторами различные – от покрытия территории до захвата территорий других дистрибуторов с помощью демпинга и «слива объемов». Пока казахстанские производители, в попытках предотвратить «сливы», наделяют дистрибутора полномочиями по территории влияния, все еще опасаясь предоставлять эксклюзивные цены. Ситуация изменится лишь тогда, когда результатом будет не «объем продаж», а «улучшение показателей по количественной и качественной дистрибуции».
Наиболее прогрессивную систему сбыта в Казахстане выстраивает BBH как для экспортируемой «Балтики», так и для пива местного производства. К слову, «Лучший экспортер России» стал победителем национального конкурса «Выбор года в Казахстане-2005». Казахстан – второй по объему продаж рынок «Балтики». Официально компанией было импортировано чуть менее … млн. дал пива в 2004 г. и … млн. дал в 2005 г. Как сообщается в пресс-релизе, таких результатов компания достигла благодаря стабильно высокому качеству своей продукции, внедрению новой маркетинговой политики, развитой дистрибуционной сети, а также значительным инвестициям в торговое и рекламное оборудование.
«Балтика» проводит масштабные промоакции, которые охватывают всю территорию РК. По сообщению компании, благодаря акции 2005 года ежемесячный прирост продаж «Балтики» с мая по июль составлял более …%. Всего в течение лета было продано более … млн. дал «промопива». При этом компания приводила ссылку на данные AC Nielsen, согласно которым бренд занял около …% рынка. В конце прошлого года «Балтика» начала программу по продвижению бренда «Foster’s» в крупных городах. И в 2006 г. «Балтика» не снижает промоактивности. В планах компании на 2006 г. поставить на рынок Казахстана более … млн. дал своей продукции.
Рынок пива РК очень интересен и для основного конкурента «Балтики» в странах СНГ. «САН Интербрю» поставляет в РК свои общероссийские бренды, доля компании на рынке составляет не менее …%. Цена «Сибирской короны», «Клинского» и «Толстяка» соответствует премиальному сегменту рынка. По словам менеджера по продажам на экспорт «САН Интербрю» Тимоти Оденвальда, российское представительство уже 4 года осуществляет поставки в Среднюю Азию, отгружая продукцию с Омского филиала. В Казахстане работают торговые агенты компании и развитие продаж в этом регионе является приоритетным.
ОСНОВНЫЕ ПРОИЗВОДИТЕЛИ ПИВА
Диаграмма. Доли основных компаний на рынке пива РК в 2004-2005 гг.
Диаграмма. Объемы производства пива предприятиями РК, 2004-2005 гг. (по данным Агентства по статистике РК)
BBH в Казахстане: ТОО «ПК «Derbes» («Ак-Нар»)
ТОО «Компания Ак-Нар», образованная в 1999 г., до 2003 г. принадлежала ЕБРР (90% акций), национальной корпорации «Цесна» (…%) и ТОО «Канон» (…%). Затем компания вошла в состав скандинавского холдинга, который за $… млн. выкупил ее акции у ЕБРР и пока что не планирует увеличивать свою долю. С момента приобретения и по 2005 г. объем инвестиций BBH в производство составил $… млн. К середине 2006 г. планируется освоить еще … млн. евро, которые будут направлены на развитие производства, маркетинга и системы сбыта.
На сегодняшний день производственная линейка компании представлена 3 брендами «Дербес» — в мейнстрим и «Ирбис» — в локалпремиум сегментах, а также экономичной маркой «Алма-Ата». На основной бренд «Derbes» приходится около …% продаж компании.
Успешная работа ПК «Derbes» во многом объясняется наилучшим покрытием розничной сети Уровень дистрибуции ключевого бренда c 2003 г. превышает …%. В 2005 году компания уже включала … региональных представительств в крупных городах Казахстана, которые выполняют функции посредников между дистрибуторами и центральным представительством, а также осуществляют прямые продажи.
В 2004 году компания впервые на территории Казахстана упаковала пиво в банку, при этом цена на него оказалось на …% дешевле импортного баночного пива. Стоимость линии Krones составила … млн. евро, а объемом выпуска – … банок в час.
Главной интригой, которая потенциально может скорректировать соотношение между импортом и производством пива в РК, остается возможность запуска лицензионного производства «Балтики»…
Диаграмма. Объем производства пива и мощность BBH в Казахстане (млн. дал)
К слову, стратегия BBH в Казахстане направлена на своевременное пополнение производственного портфеля за счет международных брендов.
Доля рынка, контролируемая ПК «Derbes», в 2005 г. увеличилась на … п. п. и достигла …%. По данным компании объемы выпуска пива выросли на …% в натуральном или на …% в денежном выражении, достигнув, соответственно, … млн. дал или … млн. тенге (более $… млн. по официальному курсу).
В 1 кв. 2006 г. BBH продолжила динамичный рост в Казахстане. Так, по данным компании, при росте рынка на …%, по сравнению с аналогичным периодом прошлого года, объемы продаж (включая официальные поставки «Балтики») выросли на …%, а доля на … п. п., достигнув …% рынка.
Efes Beverage Group в Казахстане: АО ИП «Эфес Караганда»
В 1997 году компания приобрела «Карагандинский пивоваренный завод «Колос», на базе которого было создано АО ИП «Эфес Караганда пивоваренный завод». За период с 1998-го по 2002 год карагандинский завод увеличил производственную мощность до … млн. дал в год (проектная мощность предприятия … млн. дал).
Развитие производства и обновление бренда «Карагандинское» (который до приобретения завода продавался, в основном, в Караганде и области) позволили «Эфес-Караганда» достаточно быстро занять лидирующие позиции по продажам среди казахстанских пивоваренных компаний.
Впоследствии высокий спрос на продукцию предприятия и привлекательность рынка южного региона, а также экспортные планы легли в основу решения компании открыть второе производство. В августе 2003 года компания запустила новый пивоваренный завод в поселке Береке Алматинской области. Общая сумма инвестиций в новый завод, строительство которого началось осенью 2001 года, составила $… млн. На предприятии было установлено немецкое оборудование, производственная мощность которого сегодня составляет … млн. дал пива в год с потенциалом наращивания до … млн. дал.
Производственные мощности компании удачно расположены с точки зрения сбыта – Алматинская, Акмолинская, Карагадинская и Южно-Кахзахстанская области обеспечивают основной объем потребления пива в Республике. Первые три наиболее привлекательны с точки зрения численности населения и его доходов, в них растет доля дорогого и премиального пива. В северные и центральные области страны компания поставляет пиво карагандинского производства, а поставки в южную столицу, плотнозаселенный южный регион страны и на экспорт обеспечиваются алматинским филиалом.
В EBI Annual Report 2005 отмечается, что неплохая динамика продаж была достигнута, в первую очередь, за счет реализации лицензионных брендов «Старый мельник» (занимает около …% рынка) и «Efes Pilsener». Кстати, алматинский филиал компании почти вдвое обогнал по темпам роста производства карагандинское предприятие.
С другой стороны, вероятно, компания в прошлом году столкнулась с проблемой перегрузки производственных мощностей. Если судить по отчетным данным, то в 2004 г. загрузка обеих предприятий составляла около …%, а в 2005 г. уже превысила …%. С учетом сезонного фактора такой показатель является высоким для Казахстана. Увеличение производства компании соответствовало высоким темпам роста национальной пивоваренной отрасли. По нашей оценке доля рынка компании в 2005 году составила …%.
В этом году на карагандинском предприятии была произведена замена линии розлива пива в кеги на более современное оборудование немецкого производства. На алматинском предприятии «Эфес Караганда» осуществлен запуск баночной линии. Локальное производство всех основных брендов компании – «Карагандинское», «Старый Мельник», «Сокол» и «Эфес» в баночной упаковке началось в мае этого года.
Бренды компании представлены в различных рыночных сегментах. Цена «Карагандинского» находится…
Доля ключевого бренда компании на рынке составляет …%. По нашей оценке примерно … млн. дал «Карагандинского» вывозится и реализуется на территории Узбекистана, также пиво экспортируется …
Инвестиции в расширение производственных мощностей, рекламные кампании, специальные проекты, а также промоакции для потребителей и клиентов позволяют «Эфес Караганда» оставаться в числе ведущих производителей пива Казахстана. В планах компании – пополнить свой портфель новыми продуктами.
ТОО «Шымкентпиво»
ТОО «Шымкентпиво» – одна из наиболее успешных пивоваренных компаний Казахстана. Ключевыми моментами ее устойчивого роста являются узнаваемость бренда «Шымкентское» в Казахстане и за его пределами, …
За счет собственных ресурсов и привлечения кредитов ТОО «Шымкентпиво» реализует инвестиционную программу реконструкции и развития предприятия, рассчитанную на период 2000-2006 гг. Так, в ходе реконструкции…
Значительный объем пива реализуется в плотнозаселенной, но небогатой Южно-Казахстанской области. Но деятельность компании во многом ориентирована на экспорт…
В производственной линейке представлены сорта «Шымкентское Pilsner»… По нашей оценке в 2005 г. продажи ТОО «Шымкентпиво» на внутреннем рынке увеличились примерно на …%, а его доля составила около …%. Но компания продолжает лидировать по объемам выпуска – доля в объеме произведенного на территории РК пива сохраняется на уровне …% (… млн. дал в 2005 г.)
Heineken в Казахстане: ТОО «Динал»
В 1998 году компания Heineken NV стала совладельцем ТОО «Динал». В 2002 году компания выкупила у казахстанских совладельцев часть акций, увеличив свою долю до 51%, А в 2004 г. Heineken увеличила свое участие в ТОО «Динал» до 97%. Производство оборудовано голландским и немецким оборудованием, проектная мощность составляет … млн. дал пива в год.
Основными брендами компании являются «Тянь-Шань», позиционируемый в мейнстрим сегменте, а также лицензионные «Amstel» и «Бочкарев». В мае этого года ТОО «Динал» запустило производство…
Наиболее успешным для компании был 2002 г., когда продажи увеличились на …%, в 2003 г. было отмечено замедление роста продаж, которое руководство связывало с ростом импорта и серьезной конкуренцией в секторе. В 2004 году компания продемонстрировала отличные показатели, увеличив производство на …%. А по итогам 2005 г. снова можно отметить спад на уровне …% (… млн. дал в 2004 г. и … млн. дал в 2005 г., по данным агентства РК по статистике). Доля местного и привозного пива производства Heineken на городском рынке в 2005 г. составила около 10% (по данным AC Nielsen). Очевидно, в будущем деятельность компании может быть направлена на развитие производства и экспорта дорогого пива.
Сегодня используются возможные в условиях рекламных ограничений способы поддержки продаж ключевого бренда. По данным компании рост продаж ТОО «Динал» за первое полугодие 2006 года составил более …% по сравнению с аналогичным периодом 2005 года.
АО «Первый пивоваренный завод»
Мощность предприятия составляет … млн. дал пива в год, с потенциалом расширения до … млн. дал.
Бренды компании представлены во всем ценовом диапазоне: «Жигулевское» — экономи сегмент, «130» — позиционируется у верхней границы мейнстрим…
Так, «Первый пивоваренный завод» выделяется яркими рыночными инновациями. В короткой, но насыщенной истории бренда «130» стоит выделить некоторые события…
Результатом активной и свежей маркетинговой политики был рост компании, который опередил рынок. Производство по итогам 2005 г. выросло на …% в натуральном и на …% в денежном выражении. Доля рынка компании по нашей оценке выросла с …% в 2004 году до …% в 2005. Учитывая, что рост рынка значительно опережает национальное производство, АО «ППЗ» можно назвать одной из наиболее динамично развивающихся пивоваренных компаний.
АО «Роса»
АО «Роса» — компания, производящая пиво, минеральную воду и прохладительные напитки (в общем объеме выпуска …, … и 1,8% соответственно). Согласно отчету за 2005 г *, основными потребителями продукции компании являются население центрального и северо-восточного Казахстана. Всю продукцию закупает АО «Казахстанская дистрибуционная компания» (г. Алматы), которая в свою очередь реализует ее через своих дистрибьюторов…
* Акции и облигации компании торгуются на Казахстанской фондовой бирже – KASE и фактическая информация о ней за 2005 г. публикуется на основе «Заключения Листинговой комиссии по облигациям АО «РОСА» второго выпуска 05 мая 2006 года».
В 2005 году АО «Роса» … с целью увеличения его производственной мощности с … до … млн. дал пива в год, для чего дополнительно приобрела … танков, … форфаса, а также линию по розливу пива в кег производительностью … кег в час (производительность новой линии по сравнению с действующей выше в … раза).
АО «Роса» производит недорогое пиво, линейка «Павлодарское» включает три сорта: «Классическое», «Оригинальное», «Элитное», также производится марка «Кочевник». Недавно компания приняла решение осваивать быстрорастущий лицензионный сегмент…
За последние годы АО «Роса» показывает не очень быстрый рост. В 2005 году продажи выросли на …% в натуральном и на …% в денежном выражении. Доля рынка, соответственно, опустилась на ..% (была …, стала ..%). Вероятно, такая ситуация связана с…
Erzman Brewery (ТОО «Фирма «Арасан»)
Компания «Erzmann Brewery» входит в группу компаний «Сана», которая была образована в 1997 г. В настоящее время группа включает в себя 9 компаний, которые образуют сельскохозяйственный, пивобезалкогольный и два строительных блока. Блок производства пива и безалкогольных напитков включает две производственные площадки в Костанайской области (предприятие в г. Костанай и два предприятия в г. Рудном), а также Управление маркетинга и продаж в г. Алматы.
Инвестировать средства в производство пива и безалкогольных напитков «Сана» начала в 1999 г. Тогда был приобретен Костанайский пивоваренный завод и зарегистрирована ТОО «Фирма «Арасан». В 2000 г. в структуру ТОО вошло крупное пивоваренное предприятие – Рудненский пивзавод, продукция которого также хорошо известна региональному потребителю. Производственная линейка компании в 2005 г. включала: 8 локальных марок пива экономи-сегмента, питьевую, минеральную воду и безалкогольные напитки.
В декабре 2005 года в г. Рудный построен новый пивоваренный завод, производственное оборудование для которого поставлено компанией Ziemann. Управление всеми технологическими процессами, включая варку сусла, брожение, созревание, фильтрацию пива, мойку оборудования, было полностью автоматизировано.
Менеджером по управлению маркетинга и продаж назначен Виталий Лисунов – автор молодежного бренда «130». По его словам, до постройки нового завода необходимость в маркетинговой службе отсутствовала, поскольку вся продукция ТОО «Фирма Арасан» соответствовала экономи-сегменту рынка. После введения в эксплуатацию третьего завода остро встал вопрос о загрузке дополнительных мощностей.
Сегодня компания переименована в Erzmann Brewery, а сформированная команда занялось разработкой новой стратегии и портфеля торговых марок. Этим обусловлена необходимость перепозиционирования компании и невозможность использования старого названия, которое имеет четкие ассоциации только в одном регионе с экономичным сегментом пивного рынка. Поэтому изначально при разработке линейки торговых марок одну из них планировали создать с учетом того, что новое предприятие будет иметь такое же название. Недавно на рынок Казахстана были выведены бренды «Erzmann Beer» и «BIB» с выраженной концепцией позиционирования и продвижения (см. выше).
В 2005 г. Рудненский филиал показал неплохой рост, выпуск пива увеличился на …% в натуральном и …% в денежном выражении. Инвестиции в производство и рыночные новации позволяют говорить о хороших перспективах развития компании.
АО «Сусындар»
Алматинскому заводу АО «Сусындар» удалось привлечь кредитные средства на модернизацию производства …Часть средств предоставил Банк развития Казахстана, $… млн. заимствованы у Казкоммерцбанка. Кроме того, у предприятия появилась возможность расширения продуктовой линейки — освоен выпуск новой марки пива премиум-класса.
Необходимость инвестиций назрела уже давно, в частности и для качественного перевооружения производства… В свое время компания имела неплохие рыночные позиции, которые намерена восстановить. Сегодня же, по нашей оценке, ее доля составляет …% рынка.
АО «Hуржанар»
В 2004 г. АО «Нуржанар» была проведена реконструкция производства и введено в эксплуатацию немецкое оборудование стоимостью … млн. евро. Были установлены: кизельгуровый фильтр, установка холодной стерилизации, установка для пастеризации и карбонизации пива, автоматическая линия розлива пива, воды и напитков с бутылкомоечной машиной производительностью … бутылок в час, автоматическая линия розлива пива в кеги производительностью …кег в час.
Продуктовая линейка компании включает различные сорта пива «Нуржанар». Продукция реализуется через несколько фирменных магазинов…
В 2005 году компания почти удержала объем производства продукции, а рост выпуска в денежном выражении составил …%.
Объем полной версии статьи — 18 стр., 6 диагр.
Для получения полной версии предлагаем Вам оформить подписку на журнал «Пивное дело».