Россия. Итоги развития российского пивного рынка в 2005 году

Этот год прошел для пивной отрасли под знаком двух давно ожидаемых тенденций: темпы роста снизились, одновременно началась активная консолидация рынка. В результате совокупная доля западных производителей выросла на 11,1%, до 84,3%.


Были проданы ПИТ, «Степан Разин», «Тинькофф», екатеринбургская «Патра» и Байкальская пивоваренная компания. В результате на рынке остались только две крупных независимых компании — «Очаково» и «Красный Восток», которые просят за свой бизнес более $1 млрд каждая.


В 2005 году российский пивной рынок покажет самые низкие темпы роста за последние семь лет. По прогнозу Российского союза пивоваров, за год рынок вырастет на 5%, а в натуральном выражении, по оценке «Бизнес Аналитики», на 3%, до 857 млн дал. А в 2004 году рынок прибавил 12,5% в натуральном выражении. Участники рынка объясняют снижение роста ограничениями пивной рекламы: принятые в конце 2004 года поправки к закону «О рекламе» запретили телерекламу пива с 7 до 22 часов, а также использование в роликах образов людей и животных.


Впрочем, эксперты связывают снижение темпов роста пивного рынка и рядом других факторов. «Рынок не может расти постоянно высокими темпами, у роста есть предел. Теперь пивовары будут делить рынок между собой, а не расти вместе с ним»,- говорит аналитик ИК «Атон» Алексей Языков. По его мнению, снижение темпов роста продолжится и в дальнейшем, а в 2007 году рынок прибавит не более 2%. Снизится и рентабельность, прогнозирует председатель исполнительного комитета Союза российских пивоваров Вячеслав Мамонтов. «В последние пять лет акцизы растут быстрее, чем инфляция. Например, в 2003 году акциз был увеличен на 25%, а инфляция была 15%. Помимо этого, растут транспортные тарифы»,- говорил Мамонтов.


Участники рынка давно ожидали консолидации отрасли, но активно она началась только в 2005 году. Крупные сделки по слиянию и поглощению провели вторая и третья по величине пивоваренные компании — Sun Interbrew и Heineken. В августе 2004 года руководство российской Heineken объявило, что ее менеджеры «смогут немного расслабиться», лишь когда доля компании на рынке составит не менее 10%. После чего последовало сразу три сделки: башкирский завод «Шихан» и нижегородскую «Волгу» Heineken купила у владельцев «Вимм-Билль-Данна», затем у неназванных инвесторов был выкуплен новосибирский «Собол Бир».


Эксперты оценили три завода в $200 млн. Но доля Heineken по итогам прошлого года составила, по оценке «Бизнес Аналитики», всего 8,3%. Поэтому в 2005 году Heineken продолжила скупку пивоварен: с мая по август этого года голландцы приобрели сразу четыре крупные компании — екатеринбургскую «Патру», петербургский комбинат им. Степана Разина, иркутскую Байкальскую пивоваренную компанию, а также «Пивоварни Ивана Таранова».Эксперты оценили все сделки в $800 млн, при этом доля Heineken выросла до 14,3%, что позволило компании вплотную приблизиться к Sun Interbrew — российской дочке корпорации InBev.


Sun Interbrew купила только одного игрока- «Тинькофф» с долей в 1% за $201 млн. Но сделка позволила бельгийцам снова увеличить отрыв от Heineken — сейчас у Sun Interbrew 16,7%. В следующем году разрыв может увеличиться. Sun Interbrew забрала у Heineken контракт на разлив в России Lowenbrau: еще в 2004 году голландцы приобрели владельца марки — немецкую пивоварню Spaten-Lowenbrau. По данным «Бизнес Аналитики», на долю Lowenbrau приходится 0,9% российского рынка.


Лидер рынка — концерн Baltic Beverages Holding — заявил о том, что компания не намерена увеличивать рыночную долю в России. Сейчас она, по данным «Бизнес Аналитики», составляет 37,7%.


Пивоваренной отраслью заинтересовался и владелец сети стоматологических клиник «Мастер Дент» Николай Морозов. В апреле он приобрел ульяновский пивзавод «Витязь» и планировал продолжить скупать небольшие региональные пивоварни. В частности, Морозов интересовался «Тверь-пивом», ставропольским Ипатовским пивзаводом, а также Владимирской пивоваренной компанией. Однако эти планы так и не сбылись. «Рынок подогрет сумасшедшими суммами, которые предлагали западные компании, поэтому владельцы стали запрашивать дикие деньги»,- говорил Николай Морозов в интервью.


С учетом всех сделок доля пяти западных производителей на российском рынке резко выросла — с 73,4% до 84,3%, по данным «Бизнес Аналитики». Участники рынка полагают, что в следующем году его ожидает дальнейшая консолидация, основные претенденты на продажу — «Очаково» и «Красный Восток». Совладелец и президент «Очакова» Алексей Кочетов говорил, что компании постоянно поступают предложения от западных производителей. «Но мы не продаемся»,- отрезал Кочетов.
Эксперты говорят, что и небольшие региональные пивоварни рано списывать со счетов. «У них есть один путь развития — модернизировать производство и работать с нишевыми продуктами, которые не производят крупные пивовары, например «живое» пиво для HoReCa, пиво с нестандартными вкусами, эль или медовуху»,- говорит аналитик ИК «Финам» Ольга Самарец. Самарец приводит в пример США, где три компании — Anheuser-Busch, SABMiller и Molson Coors — контролируют 85% рынка, но при этом существует еще более 100 небольших компаний, которые работают с нишевыми продуктами.